降息背景下我们到底该如何正确理财

7月8日,渤海银行南京分行走进高科荣境,给前来参加商报茶叙的商会成员做了一场精彩的降息背景下的投资理财策略分享会。会上,渤海银行南京分行两位资深理财师分别就降息背景下的买房策略和理财策略做了详细的解读。
降息直接利好刚性需求群体以刚性需求为主的购房群体成为本次降息的直接受益者,渤海银行南京分行资深理财师王玲玲说。据链家地产市场研究部测算,按照100万元的贷款总额、20年的还款期限计算,首套房贷利率如果执行基准利率,则降息前的月供款为7633元,降息后为7485元,减少了148元,总利息减少35568元。如果算上上一次降息的影响,两次降息将使购房者的月供款累计减少298元。她算了一笔账,如果首套房贷利率执行基准利率的8.5折,则两次降息将使月供款累计减少243元。如果是购买二套房,房贷利率执行基准利率的1.1倍,则两次降息将使购房者的月供款累计减少364元。对于广大刚性和改善型需求的购房者而言,降息的累加利好正在逐渐加深,购房成本持续降低。
而房贷会不会降低则是很多商会成员比较关注的一个问题,王玲玲说,不少业内人士认为,对于市场化程度较高的房贷利率来说,鉴于此次降息的非对称性,贷款利率的下降幅度大于存款利率,可能影响银行对房贷政策的把握。目前房地产市场回暖,银行贷款额度快速释放,银行保持利率优惠的意愿将进一步降低。如果未来1~2个月内存款准备金率不下调,在部分大中型城市现有的首套房贷利率8.5折优惠可能逐渐消失,在一定程度上消解此次降息降低购房成本的效果。
关注中长期理财产品投资者应购买一年期以上的长期理财产品。降息通道已然打开,不排除央行年内再度甚至数度降息的可能,而降息对理财产品收益影响很明显。举例说,此次降息后一年期定期存款利率为3%,即使上浮10%到顶也仅3.3%,这意味着同期限理财产品预期年化收益会有一个较大幅度的调整,极有可能调至4%以下,更不用说短期或超短期理财产品了。因此,在没有更合适的其他投资渠道情形下,投资者有必要牺牲流动性来保证相对较高、较稳定的理财收益。对购房是利好此次利率不对称调整对购房者可谓是一大利好。
以20年期100万元等额本息还款的商业贷款为例,降息之后每月能减少房贷支出近150元,而且部分银行已将首套房贷款利率进一步下调至8.5折的水平,为购房者减轻还贷的压力。另一方面,国家对房地产行业的持续调控也使得部分房地产企业资金面出现紧张,不得不以降价促销的方式达到尽快回笼资金的目的。这对于刚需购房者来讲是一个不错入市时机。可选择基金定投和购买债券型基金由于今年以来国内经济出现了下滑趋势,股票市场走势不佳,近期连创新低。
为促进经济恢复增长,国家财政货币政策已经做出一定调整,从税收、投资、进出口贸易等几方面采取刺激措施。同时连续下调存款准备金率和存贷款利率,未来预期还将有更多利好政策出台。因此对于风险投资者而言,目前可以考虑采取基金定投的方式选择股票型或者指数型基金分期分批进行建仓,同时保持资金流动性,避免仓位过重影响到日常生活。另外利率的下降对债券市场形成利好。去年以来债券型基金平均涨幅可达10%以上,投资者也可以购买债券型基金以获得相对稳健的投资回报。
选择银行要多跑、多比较利率市场化使得投资者的选择余地更大,可以在不同银行进行挑选比较,但需要提醒投资者的是,价格不是影响投资决定的唯一因素,其他如银行的服务水平、使用的便利程度以及银行理财人员的财富管理能力也是做出决定的重要依据。资金量大、有一定风险承受的客户可以选择购买信托类产品。